Automate collecting the subcontractor payment applications.

Planyard streamlines the collecting and reviewing process of subcontractor payment applications, also known as progress claims or subcontractor valuations. Filling in the simple online payment application is easy for the subcontractors. It allows the project team to make work life easier by managing the process spreadsheets and data entry free.

Kostenlose 14-tägige Testversion mit vollem Funktionsumfang. Voller Zugriff. Keine Kreditkarte benötigt.

Screenshot of Planyard’s construction budgeting software showing a detailed budget table with categories, target budgets, revised budgets, committed costs, and variances.

Send the payment application template to the subcontractor via email

Project managers or site engineers can quickly request the payment application for any open subcontract order on Planyard. Select the corresponding subcontractor orders and click “Send payment application template.” Planyard automatically emails the payment application template to the subcontractor.

In addition, you can let subcontractors issue the payment applications at any time via the payment application submission link, which you may enter on your website or the subcontractor’s legal agreement.

Easy payment application submission for the subcontractors

The subcontractor receives a simple personal email from the project manager to submit the payment application with a big blue button saying, „Submit the payment application.“

The payment application template opens automatically on the browser screen with a click on the button. The subcontractors do not need to create accounts or log in anywhere; they do not need to be trained to submit the payment application.

The payment application web form provides a real-time overview of the subcontract order schedule of values, how much is previously committed, and how much remains in the contract.

The subcontractors can easily submit the month’s progress along with the new change orders and variations and easily deduct the prepayment.

Planyard does not allow the subcontractors to overcommit the contracted items, thus preventing overbilling.

The subcontractor submitting the payment application email letter
Payment application reviewing by the project managers and site engineers

Spreadsheets free payment application review process for the project team

The Planyard displays a simple red notification on the project menu indicating that a new subcontractor payment application has been submitted for review.

The project manager can immediately see the subcontractor-submitted change orders and variations with a click. You can decline or link them with the budget item, automatically updating the corresponding item’s committed costs in the project budget view.

Open the payment application, review the current month’s progress, and „Approve“ or „Reject and change“ the subcontractor payment application.

You can use the internal approval workflow to request that the site engineers, finance team, or your client review and approve the subcontractor payment application.

Once everything is correct, we click „Approve“ and send an automatic confirmation message to the subcontractor. The whole process, including updating the budget and subcontractor order financial performance and managing the variations and change orders, is spreadsheets and duplicate data entry free.

Automatic payment application report

The subcontractor received another simple email confirming the month’s progress was approved. Planyard automatically calculated and created the attached PDF payment application report with automatic calculations.

The payment application PDF report states the current payment application total value, how much retention is booked, how much prepayment is settled, and how much needs to be invoiced.

There is another blue button in the emails where the subcontractor can load the purchase invoice so it gets automatically linked to the correct payment application and the subcontractor order, and we have less manual invoice sorting. You can also manually link the payment application to the order for the right subcontractor.

Payment application pdf report sample
Processing the purchase invoice for the subcontractor payment application

Processing the purchase invoice for the payment application

Once the project team logs on to Planyard, they see a simple red notification on top of the Costs tab indicating a new purchase invoice waiting for review.

One-click to open the invoice, and you will immediately see the invoice on the right side of the browser screen and the submitted payment application schedule of values and totals on the left side.

It’s easy to double-check that the invoice total matches the payment application totals. Once everything is correct, just hit approve.

Data entry free subcontractor billing and budget updating process

Once the project manager approves the invoice, Planyard processes it through the integration into accounting systems such as QuickBooks, Xero, Sage, MYOB, or email, which means there is no repetitive data entry work for the accounting team.

In addition, Planyard automatically updates the project budget and the subcontractor order and allows tracking of their financial performance, payment summary, all variations and change orders, how much retention is booked and released, and whether the prepayment is settled in real-time. The subcontractor order is interlinked with the bid request and all the invoices we have approved for the subcontract order. So, several transactions happen automatically, saving the project team’s time from manual repetitive reporting.

We can be sure that we stay within the budget, the subcontractors can not overbill us, it’s a whole digital process, and we saved quite a bit of time.

Planyard automatically updates the project budget once the payment application is submitted

Unsere Kunden sagen über uns

Bonava-Logo
Hitachi ABB
Kaamos Group Logo

Intra Interieur

„Ich wollte den Tabellenkalkulationen entkommen, der manuellen Dateneingabe entkommen und nach Wegen suchen, um die Budgetzahlen im Blick zu behalten. In einem Entwicklungsunternehmen ist es eine Herausforderung, den Überblick zu behalten.

Also bin ich auf Planyard gestoßen, um die Budgetverwaltungsprozesse zu verbessern und mein eigenes Leben zu erleichtern.

Planyard macht das, und es nimmt Ihr Projektbudget und zeigt es Ihnen sehr klar auf dem Bildschirm an, damit Sie ein Live-Echtzeitbild davon haben, wo Ihr Projektbudget zu einem bestimmten Zeitpunkt steht.“

Ian Holford

Manager, Higgihaus-Entwicklungen

Bristol, Großbritannien

„Ich habe an Cloud-Buchhaltungstools wie Xero und Quickbooks gearbeitet, die ausgezeichnet sind, aber kein spezielles konstruktionsbasiertes Kostenkalkulationstool haben.

Bauunternehmen verlassen sich auf teure Mengengutachter und Projektmanager, die viele Daten in Pakete wie Excel eingeben, was sie davon abhält, sich auf wertschöpfende Aktivitäten zu konzentrieren und das Gewinnwachstum voranzutreiben.

Als ich auf Planyard stieß, war ich erleichtert, dass es endlich eine Lösung für dieses Problem gab. Angebote, Unterauftragsaufträge, Bestellungen, Rechnungen, Abschlagsrechnungen usw. werden in das System eingegeben und direkt mit dem Budget, den CVRs, den Unterauftragnehmern und den Lieferanten verknüpft. Das macht das Leben der Menschen viel einfacher. Die Daten sind zur Hand, sie sind automatisiert und sie halten alle von der veralteten Anforderung des Ausfüllens von Tabellenkalkulationen ab.“

Paul Howarth

ACMA & CGMA , Direktor, Live Management Accounts Ltd

Manchester, Großbritannien

„Ich würde sagen, dass Planyard eine großartige Möglichkeit ist, Ihre Jobkosten einfach und bequem an einem Ort zu verfolgen. Es verfolgt alle Dokumente und die Nummern an einem Ort.

Wenn es ein Problem mit dem Budget gibt, sagt es Ihnen nur, was Sie beheben müssen, und es wird Ihnen gut gehen. Es denkt wirklich nur einen Schritt voraus für dich.“

Jordan Cohen

Partner, TITN-Entwicklung

Florida, USA

“Mit Planyard sparen wir jeden Monat vier Arbeitstage pro Projektleiter. Der größte Effizienzschub kam durch die Beseitigung doppelter Dateneingaben.“

Marek Korbelainen

Leiter Bau, Kaamos-Gruppe

Tallinn, Estland

“Wir wollten vor Abschluss eines Projekts wissen, ob wir einen Gewinn erzielen werden oder nicht. Planyard hat uns das ermöglicht. Jetzt können wir genau sehen, welche Arbeitsplätze rentabel sind und welche nicht, so dass wir unterwegs Änderungen vornehmen können.”

Tomy Saaron

Mitglied des Verwaltungsrats, Hausers

Tallinn, Estland

Verwenden Sie immer noch Excel für die Budgetverwaltung?
Es gibt einen besseren Weg.

Tabellenkalkulationen sind nicht der beste Weg, um die Jobkosten zu verwalten
  • Es ist zu einfach, Fehler zu machen;
  • Sie können nicht hinter die Zahlen sehen;
  • Es ist schwierig, die Einhaltung zu standardisieren und sicherzustellen;
  • Es gibt keinen Echtzeitüberblick über Rentabilitätsprognosen;
  • Es bedeutet Doppelarbeit für PMs und Buchhalter.
Planyard spart Zeit und Nerven

Verfolgen Sie Ihr Budget in Echtzeit und ergreifen Sie sofort Maßnahmen, wenn Fehler auftreten. Jobkosten sind organisiert und vollständig durchsuchbar und zugänglich für Prognosen, Projektmanagement und mehr.